Bitcoin pada prema $66K nakon eskalacije sukoba – tržište pod pritiskom

Pad Bitcoina započeo je jučer kasno navečer (po srednjoeuropskom vremenu) nakon izvještaja o novim vojnim operacijama na Bliskom istoku. Unutar sat vremena, cijena je pala s 67.800 na 65.400 USD, prije nego što se djelomično oporavila na trenutnih 65.800 USD. Likvidacije long pozicija dosegle su 180 milijuna USD u tom periodu.

Reakcija kripto tržišta na geopolitičke događaje nije uvijek konzistentna. U nekim slučajevima, Bitcoin djeluje kao 'safe haven' slično zlatu. U drugim, pada zajedno s rizičnom imovinom. Ovaj put, inicijalna reakcija bila je risk-off, s investitorima koji prodaju kripto i kupuju američke državne obveznice i dolar.

Zlato je istovremeno poraslo za 1,2% na 2.180 USD po unci, dok je VIX indeks (mjera volatilnosti na dioničkom tržištu) skočio za 15%. Ova dinamika sugerira da tržište trenutno percipira Bitcoin više kao rizičnu imovinu nego kao digitalno zlato. Korelacija s S&P 500 futures porasla je na 0.65 u posljednja 24 sata.

Ethereum je pretrpio veći pad od Bitcoina, gubeći 4,1% i spuštajući se na 2.080 USD. Altcoini su prošli još gore, s prosječnim padom od 5 do 8% među top 20 kriptovaluta. Dominacija Bitcoina blago je porasla na 54,3%, što je tipično tijekom perioda averzije prema riziku.

Geopolitički rizici su inherentni dio globalnih financijskih tržišta. Kripto tržište, unatoč narativu o decentralizaciji, nije imuno na ove utjecaje. Institucionalni investitori koji sada čine značajan dio kripto volumena reagiraju na geopolitičke vijesti slično kao i na tradicionalnim tržištima.

Historijski, Bitcoin je pokazivao miješane reakcije na geopolitičke krize. Tijekom invazije na Ukrajinu 2022., Bitcoin je inicijalno pao, ali se zatim oporavio brže od tradicionalnih tržišta. Tijekom bankarske krize 2023., Bitcoin je porastao kao alternativa tradicionalnom financijskom sustavu. Kontekst i percepcija igraju ključnu ulogu.

Za korisnike iz Hrvatske, Srbije i BiH, geopolitički događaji mogu imati direktniji utjecaj nego za ulagače iz stabilnijih regija. Osim utjecaja na kripto cijene, treba razmotriti i potencijalne ekonomske posljedice (cijene energije, inflacija) koje mogu utjecati na sposobnost ulaganja i potrebu za likvidnošću.

Kratkoročno, daljnji razvoj situacije na Bliskom istoku bit će ključan za smjer tržišta. Eskalacija bi mogla dovesti do daljnjeg pada prema 62.000 do 63.000 USD. Deeskalacija ili primirje moglo bi pokrenuti brz oporavak prema 68.000 USD i više.

Tehnički, razina od 65.000 USD ostaje kritična podrška. Ovo je zona gdje su whaleovi akumulirali tijekom ožujka i gdje se nalazi 100-dnevni pokretni prosjek. Proboj ispod ove razine s volumenom bio bi značajan bearish signal.

U periodima geopolitičke neizvjesnosti, upravljanje rizikom postaje prioritet. Razmislite o smanjenju leverage-a ako koristite derivate, održavanju dijela portfolija u stablecoinima za fleksibilnost, i izbjegavanju paničnih odluka. Volatilnost stvara i prilike i rizike. DCA pristup može pomoći u izbjegavanju emocionalnog trgovanja.